Тони Плъмър: стратегия за търговия MACD, експоненциална средна

Тони Плъмър е виден икономист, бивш директор на инвестиционна банка, с дългогодишен опит на финансовите пазари (от 1976 до 1999г. управлява инвестиционен фонд, специализиран предимно в облигации и валути). В своята книга “Прогнозиране на финансовите пазари” (Forecasting Financial Markets), той представя задълбочен анализ на поведението на групите участници на финансовите пазарите – бикове и мечки. Представя и много добри техники за анализ и взимане на правилни търговски решения. Известен е с теорията за “ценовия пулс”, която представлява опростен метод в сравнение с вълновия анализ за прогнозиране на важните реверсивни зони. Интересна е и техниката с използването на индикатора Momentum, която той използва за откриване на пазарните цикли, които дават голямо предимство в анализа и търговията на финансовите пазари. Особено значение в неговите методи имат отношенията на Фибоначи. Ние ще разгледаме една негова система, която включва индикаторът MACD, плъзгащи се средни и нива на Фибоначи.

В системата се използват индикаторът MACD, (с настройки 34-13-8 виж гл. Индикатори , MACD) и плъзгаща се експоненциална средна с период 26. Условията на системата са следните:
Позиция се открива, когато стълбовете на MACD пресекат сигналната линия и едновременно с това се получи едно от следните потвърждения:
– цената се обръща от ниво на Фибоначи;
– последната цена пресича 26-часовата плъзгаща се средна;
– поява на дивергенция (непотвърждение) в последната екстремна точка. Половината от позицията се закрива при достигане на ниво на Фибоначи и едновременно с това се получи едно от следните потвърждения:
– осцилаторът е достигнал екстремна стойност;
– поява на дивергенция между цената и MACD.
Всички останали позиции се закриват при образуване на обратен сигнал в
MACD или при стоп-загуба.

На фиг. 134 е представена примерна търговия по системата при валутната двойка EUR/JPY на 1-часова графика. На 8 август е подаден валиден сигнал за продажби по системата, образуван от индикатора MACD, след като цената се обръща от 1,618 ниво на Фибоначи при 165.20 (при close на сигналния бар). Предходната вълна за образуване на целта e [164.15 – 162.25]*1.618 = 165.30 (не се вижда на графиката). В последствие цената започва да пада, като движението е съпроводено от по-ниски стълбове в MACD, което дава основание да се задържа късата позиция (виж гл. Индикатори, MACD). На 10 август цената достига ниво 1,618 като същевременно индикаторът MACD образува бича дивергeнция. В този момент късата позиция се затваря, тъй като веднага е регистриран и обратен сигнал за покупки. Печалбата от късата позиция е около 395 пипса (165.20 – 161.25) . Възходящата вълна не достига ниво 50% корекция и преминава в движение настрани, след което се образува сигнал за продажби. Отворената дълга позиция не постига висока печалба (около 25 пипса). Цената пресича ЕМА 26 в посока надолу, като същевременно в индикаторът MACD се регистрира стълб, пробиващ надолу сигналната линия. Последната къса позиция е открита на ниво 161.50 и до края на графиката няма резон за закриване, тъй като MACD чертае все по-дълбоки, отрицателни стълбове (текущата печалба е около 230 пипса)